Потребность в собственных оборотных средствах для каждой организации определяется при составлении финансового плана.
Размер собственных оборотных средств зависит от объема производства, условий снабжения и сбыта, ассортимента производимой продукции, применяемых форм расчетов.
При исчислении потребности организации в собственных оборотных средствах необходимо учитывать следующее. Собственными оборотными средствами должны покрываться потребности не только основного производства для выполнения производственной программы, но и потребности подсобного и вспомогательного производства, жилищно-коммунального хозяйства, не относящихся к основной деятельности организации и не состоящие на самостоятельном балансе, капитального ремонта, осуществляемого собственными силами.
Определение потребности организации в собственных оборотных средствах осуществляется в процессе нормирования, т.е. исчисления норматива оборотных средств. Норматив оборотных средств представляет собой денежное выражение планируемого объема материальных запасов, минимально необходимых для нормальной хозяйственной деятельности организации.
Целью нормирования является определение рационального размера оборотных средств, отвлекаемых на определенный срок в Сферу производства и сферу обращения.
Нормирование оборотных средств осуществляется в денежном выражении. В процессе нормирования оборотных средств разрабатываются нормативы и нормы.
Норматив представляет собой минимально необходимую сумму денежных средств, обеспечивающих формирование запасов в соответствии с рассчитанной нормой.
Норма - это относительная величина, выражающая минимально экономически обоснованный объем запасов каждого элемента оборотных средств. Как правило, нормы устанавливаются в днях запаса и означают длительность периода, обеспечиваемого данным видом материальных ценностей. Например, норма запаса составляет 24 дня. Следовательно, запасов должно быть ровно столько, сколько обеспечить производство в течение 24 дней.
Норму запаса может устанавливаться в процентах и в денежном выражении к определенной базе.
Нормы оборотных средств разрабатываются финансовой службой организации с участием служб, связанных с производственной и снабженческо-сбытовой деятельностью.
В основе определения нормативной потребности лежит смета затрат на производство продукции (работ, услуг) на планируемый период.
Для определения норматива принимается во внимание среднесуточный расход нормируемых элементов в денежном выражении. По производственным запасам среднесуточный расход рассчитывается по соответствующей статье сметы затрат на производство, по незавершенному производству – исходя из себестоимости валовой или товарной продукции, по готовой продукции – на основании производственной себестоимости товарной продукции.
В процессе нормирования устанавливаются частные и совокупные нормативы. Процесс нормирования состоит из нескольких последовательных этапов.
Вначале разрабатываются нормы запаса по каждому элементу нормируемых оборотных средств (сырью, основным материалам, покупным полуфабрикатам, комплектующим изделиям, вспомогательным материалам, таре, запасным частям, незавершенному производству, готовой продукции и другим).
Далее, исходя из нормы запаса и расхода данного вида товарно-материальных ценностей, определяется сумма оборотных средств, необходимых для создания нормируемых запасов по каждому виду оборотных средств. Так определяются частные нормативы.
Например, норматив оборотных средств по сырью, основным материалам и покупным полуфабрикатам Н, определяется по формуле:
Н = Р х Д, где
Н – норматив оборотных средств в запасах сырья, основных материалов и покупных полуфабрикатов; Р – среднесуточный расход сырья, материалов и покупных полуфабрикатов; Д – норма запаса в днях.
Среднесуточный расход по номенклатуре потребляемого сырья исчисляется путем деления суммы затрат за период на количество дней в периоде.
Определение нормы запаса – наиболее трудоемкая и важная часть нормирования. Норма запаса устанавливается по каждому виду или группе материалов. Если употребляется много видов сырья и материалов, то норма устанавливается по основным видам, занимающим не менее 70-80% общей стоимости сырья и материалов.
Норма запаса в днях по отдельным видам сырья и материалов устанавливается, исходя из времени, необходимого для создания транспортного, подготовительного, технологического, текущего складского и страхового запасов.
Транспортный запас учитывает время пребывания в пути уже оплаченных материальных ценностей до момента их фактического поступления в организацию. Расчет транспортного запаса осуществляется исходя из фактических данных. Норма определяется как частное от деления средних фактических остатков материальных ценностей в пути за прошлый год и среднего однодневного расхода материалов за этот же период. Некоторая условность существования этого «запаса» позволяет учитывать эту часть ресурсов не по каждой позиции нормируемого сырья, а в целом по группе.
Подготовительный запас предусматривается в связи с затратами на приемку, разгрузку и складирование сырья. Он определяется на основе установленных норм или фактически затраченного времени.
Технологический запас учитывается лишь по тем видам сырья и материалов, по которым в соответствии с технологией производства необходима предварительная подготовка производства (сушка, выдержка сырья, разогрев, отстой и другие подготовительные операции). Его величина рассчитывается по установленным технологическим приемам.
Текущий складской запас призван обеспечить бесперебойный процесс производства между поставками материалов, поэтому он является основным. Величина складского запаса зависит от частоты и равномерности поставок, а также периодичности запуска сырья и материалов в производство.
Основой для исчисления текущего складского запаса служит средняя длительность интервала между смежными поставками данного вида сырья и материалов. Длительность интервала между поставками определяют на основе договоров, нарядов, графиков или исходя из фактических данных за истекший период. Интервалы между поставками по заключенным договорам могут быть определены следующим образом: 360 дней делятся на число планируемых поставок. В случае совпадения поставок от разных поставщиков, приходящихся на одну дату, они приравниваются к одной поставке.
При невозможности использования договоров расчет числа и интервала поставок ведется на основании данных о фактическом поступлении материалов в предшествующем периоде. В этом случае средний интервал поставки определяется как средневзвешенная или среднеарифметическая величина. Выбор той или иной методики зависит от регулярности и размерности соответствующих материалов. В тех случаях, когда данный вид сырья и материалов поступает от нескольких поставщиков, норма текущего складского запаса принимается в размере 50% от интервала поставки. В организациях, у которых сырье поступает от одного поставщика и ограничено число применяемых видов материальных ценностей, норма складского запаса может приниматься в размере 100% интервала поставки.
Страховой запас в качестве резерва, гарантирующего бесперебойный процесс производства в случае нарушения договорных условий поставок материалов (некомплектность полученной партии, нарушение сроков поставки, ненадлежащее количество полученных материалов).
Величина страхового запаса принимается, как правило, в пределах до 50% текущего складского запаса. Она может быть и больше, если организация находится вдали от поставщиков и транспортных путей, если применяются уникальные материалы.
Таким образом, общая норма запаса в днях на сырье, основные материалы и покупные полуфабрикаты в целом складывается из пяти перечисленных запасов.
Потребность в оборотных средствах по покупным полуфабрикатам и комплектующим изделиям, как правило, также определяется методом прямого счета, если отсутствуют какие-либо особенности в отношениях по кооперации.
Нормативов оборотных средств на вспомогательные материалы, устанавливается по двум основным группам. К первой группе относятся материалы, расходуемые регулярно и в больших количествах. Норматив рассчитывается так же, как и на сырье и основные материалы. Во вторую включаются вспомогательные материалы, используемые в производстве редко и в незначительных объемах. Норматив исчисляется аналогичным методом на основе данных за предыдущий год.
Общий норматив оборотных средств на вспомогательные материалы представляет собой сумму нормативов обеих групп.
Норматив оборотных средств на топливо исчисляется также, как и на сырье и материалы. Не рассчитывается норматив в на газообразное топливо и электроэнергию. При исчислении расхода топлива учитывается потребность в топливе для производственных и непроизводственных нужд. Для производственных нужд потребность определяется исходя из производственной программы и норм расхода на единицу продукции по цехам, для непроизводственных – на основе объема выполняемых работ.
Норма оборотных средств по таре определяется в зависимости от способа ее заготовки и хранения. Поэтому методу расчета по таре в разных отраслях неодинаковы.
По таре собственного производства, используемой для упаковки готовой продукции и включаемой в ее оптовую цену, норма запаса в днях определяется временем нахождения этой тары на складе от момента ее изготовления до упаковки в нее продукции. Если стоимость тары собственного производства не включатся в оптовую цену готовой продукции, а входит в ее стоимость, норматив по ней не устанавливается, так как он учитывается в нормативе по готовой продукции.
По возвратной таре, получаемой от поставщиков сырья и материалов, норма оборотных средств зависит от средней продолжительности одного оборота тары с момента оплаты счета за тару вместе с сырьем до оплаты счета за возвращенную тару поставщиком. Стоимость тары, предназначенной для хранения сырья, материалов, деталей и полуфабрикатов на складах и в цехах, не учитывается при определении норматива оборотных средств по таре, так как она входит в состав основных фондов или малоценных быстроизнашивающихся предметов.
Норматив оборотных средств в незавершенном производстве должен обеспечивать ритмичный процесс производства и равномерное поступление готовой продукции на склад. Норматив выражает стоимость начатых, но не законченных производством изделий, находящихся на различных стадиях производственного процесса. В результат нормирования должна быть рассчитана величина минимального задела, достаточного для нормальной работы производства.
Нормирование оборотных средств в незавершенном производстве производится по группам или видам для каждого подразделения в отдельности. Если ассортимент продукции разнообразный, то норматив исчисляется по основной продукции, составляющей 70-80% ее общей массы.
Норматив оборотных средств в незавершенном производстве рассчитывается по формуле:
Н=Р*Т*К, где
Р – однодневные затраты на производство продукции, Т- длительность производственного цикла в днях, К – коэффициент нарастания затрат.
Определение потребности предприятия в собственных оборотных средствах осуществляется в процессе нормирования, т.е. определения норматива оборотных средств. Целью нормирования является определение рационального размера оборотных средств, отвлекаемых на определенный срок в сферу производства и сферу обращения.
Норма расхода материальных ресурсов – это максимально допустимая плановая величина расхода сырья (материалов или топлива), которая может быть израсходована для производства единицы продукции (или работы).
Структура нормы расхода – состав и количественное соотношение отдельных элементов, образующих норму расхода материальных ресурсов на производство единицы продукции. Ее совершенствование заключается в увеличении доли полезного расхода в норме.
Кроме нормы существует и понятие «норматив». Нормативы расхода – это поэлементные составляющие нормы. Их назначение состоит в том, чтобы служить основой для установления норм или выступать в качестве норм, определяющих расход тех или иных материальных ресурсов на единицу поверхности, массы, длины.
Применяются следующие основные методы нормирования оборотных средств: прямого счета, аналитический, коэффициентный.
Метод прямого счета предусматривает обоснованный расчет запасов по каждому элементу оборотных средств с учетом всех изменений в уровне организационно-технического развития предприятия, транспортировке товарно-материальных ценностей, практике расчетов между предприятиями. Этот метод, будучи очень трудоемким, требует высокой квалификации экономистов, привлечения к нормированию работников многих служб предприятий (снабжения, юридической, сбыта продукции, производственного отдела, бухгалтерии). Но это позволяет наиболее точно рассчитать потребность предприятия в оборотных средствах.
Аналитический метод применяется в том случае, когда в планируемом периоде не предусмотрено существенных изменений в условиях работы предприятия по сравнению с предшествующим. При имеющихся оборотных средств их фактические запасы корректируются, излишние исключаются.
При коэффициентном методе новый норматив определяется на базе норматива предшествующего периода путем внесения в него изменений с учетом условий производства, снабжения, реализации продукции (работ, услуг), расчетов.
Аналитический и коэффициентный методы применимы на тех предприятиях, которые функционируют более года, в основном сформировали производственную программу и организовали производственный процесс и не располагают достаточным количеством квалифицированных экономистов для более детальной работы в области планирования оборотных средств. На практике наиболее распространен метод прямого счета (преимущество: достоверность, наиболее точные расчеты частных и совокупного нормативов).
Особенности различных элементов оборотных средств определяют специфику их нормирования.
С уважением Молодой аналитик
Необходимость достаточно подробного учета оборотного капитала определяется несколькими факторами. Это в первую очередь:
объем оборотного капитала, зависящий от типа инвестиционного проекта;
уровень прогнозируемой инфляции;
степень неопределенности сроков поступления необходимых материалов и оплаты готовой продукции.
В связи со спецификой процесса производства и обращения существуют определенные особенности в составе и структуре оборотных средств у предприятий различных сфер деятельности.
У предприятий добывающих отраслей практически отсутствуют сырье и основные материалы, покупные полуфабрикаты, значительная доля вспомогательных материалов, расходов будущих периодов (затраты на горно-подготовительные работы). Например, большинство инвестиционных проектов в газовой промышленности (кроме некоторых, таких, как связанные с газоперерабатывающими заводами, подземными хранилищами газа и др.) не связаны с заметным объемом оборотного капитала и потому не требуют подробной оценки потребности в нем. При их разработке достаточно использовать упрощенные оценки.
На предприятиях обрабатывающих отраслей значительными являются производственные запасы. В силу длительности производственного цикла высок удельный вес незавершенного производства.
В состав оборотных производственных фондов сельскохозяйственных предприятий входят молодняк животных, животные на выращивании и откорме, корма, семена, запасные части, горюче-смазочные материалы, удобрения, вспомогательные материалы, посевы озимых культур, зябь. Наибольший удельный вес занимают производственные запасы.
Основным элементом оборотных активов у строительных организаций являются производственные запасы и незавершенное строительное производство. В состав производственных запасов входят запасы строительных конструкций, деталей, блоков, строительных материалов.
Продукция предприятий транспорта не имеет вещественного выражения и поэтому отсутствуют такие элементы оборотных активов, как незавершенное производство. Оборотные производственные фонды включают в себя вспомогательные материалы, запасные части, топливо, смазочные материалы.
Оборотные производственные фонды предприятий торговли представлены запасами товаров, вспомогательными материалами. Фонды обращения включают средства в расчетах, денежные средства в кассе и на счетах в банке.
Особенностью деятельности организаций сферы науки является длительный характер выполнения научно-исследовательских и опытно-конструкторских работ. Высока доля заработной платы в составе издержек, при относительно небольшом удельном весе материальных затрат. В связи с этим, в составе оборотных производственных фондов значительный удельный вес принадлежит незавершенному производству.
Расчеты потребности в оборотном капитале при разработке инвестиционных проектов и оценке их эффективности несколько отличаются от аналогичных бухгалтерских расчетов, что обусловлено различиями в учете затрат и результатов, а также необходимостью более точного учета фактора времени.
В связи с тем, что расчеты потребности в оборотных средствах представляют определенную сложность и требуют большого объема исходной информации, для предварительных расчетов или в случае, когда оборотный капитал мал и существенного влияния не оказывает, потребность в нем может определяться укрупненно, например, как определенный процент от среднемесячных (на данном шаге) чистых операционных издержек или себестоимости.
На рис. 1 приведены методы расчета оборотного капитала для действующих и вновь создаваемых предприятий.
Рис.1 Методы расчета оборотного капитала.
Эффективность деятельности коммерческих организаций во многом зависит от правильного определения потребности в оборотных средствах. Оптимальная обеспеченность оборотными средствами ведет к минимизации затрат, улучшению финансовых результатов, к ритмичности и слаженности работы предприятия. Завышение оборотных средств ведет к излишнему их отвлечению в запасы, к замораживанию и омертвлению ресурсов. Кроме всего прочего, это дорого обходится организации, поскольку возникают дополнительные затраты на хранение и складирование, на уплату налога на имущество. Занижение оборотных средств может привести к перебоям в производстве и реализации продукции, к несвоевременному выполнению предприятием своих обязательств. И в том, и в другом случае следствием является неустойчивое финансовое состояние, нерациональное использование ресурсов, ведущее к потере выгоды.
Важнейшим принципом эффективного управления оборотными средствами является их нормирование. С его помощью определяется общая потребность предприятия в собственных оборотных средствах, что имеет большое экономическое значение для коммерческой организации. В ходе нормирования рассчитывается, а затем фиксируется соответствующими решениями руководства необходимая постоянная минимальная сумма средств, обеспечивающая предприятию устойчивое финансовое положение.
Конкретные размеры оборотных средств определяются текущей потребностью коммерческой организации и зависят:
Кроме того, определение потребности в оборотных средствах коммерческой организации тесно связано с плановой сметой затрат на производство продукции и с производственным планом предприятия. В производственном плане прорабатываются вопросы, от которых зависит обеспечение производства всеми видами ресурсов, в том числе и финансовыми, заключение договоров, условий поставки, способов расчетов. На базе производственного плана разрабатывается смета затрат на производство продукции, в которой определяется возможная себестоимость производимой продукции. В основу определения потребности в оборотных средствах закладывается смета затрат.
Определение плановой потребности в оборотных средствах осуществляется на основании нормирования. Нормирование оборотных средств - процесс определения минимальной, но достаточной для нормального протекания производственного процесса величины оборотных средств, т.е. это установление экономически обоснованных плановых норм запаса и нормативов по статьям нормируемых оборотных средств.
Нормирование оборотных средств является предметом внутрифирменного планирования, одним из ключевых направлений управления формированием и использованием оборотных средств. Посредством нормирования финансовые службы предприятия определяют потребность в собственных оборотных средствах в минимальном, но достаточном объеме, обеспечивающем выполнение запланированных заданий и поддерживающем бесперебойность воспроизводственного процесса.
Целью нормирования оборотных средств является определение, с одной стороны, минимального размера собственных оборотных средств, а с другой стороны, этот минимальный размер должен быть адекватен оптимальной потребности в собственных оборотных средствах для обеспечения непрерывности процесса производства.
Процесс нормирования оборотных средств строится на следующих принципах:
При определении оптимальной потребности в оборотных средствах рассчитывается сумма денежных средств, которая будет авансирована для создания производственных запасов, заделов незавершенного производства, расходов будущих периодов и накопления готовой продукции на складе. Для этого используются различные методы определения оптимальной потребности в собственных оборотных средствах, основными из которых являются аналитический метод, коэффициентный метод и метод прямого счета.
Сущность аналитического (опытно-статистического ) метода состоит в том, что при анализе имеющихся товарно-материальных ценностей корректируются их фактические запасы и исключаются излишние и ненужные ценности. Аналитический метод используется в тех случаях, когда не наблюдается существенных изменений в условиях работы организации по сравнению с предыдущим периодом. При этом норматив оборотных средств определяется укрупненно, учитывая соотношения между темпами роста объема производства и размера оборотных средств в предыдущем
периоде. Аналитический метод используется в тех случаях, когда не предполагаются существенные изменения в условиях работы предприятия и когда средства, вложенные в материальные ценности и запасы, занимают большой удельный вес.
Аналитический метод нормирования собственных оборотных средств состоит из двух этапов расчетов. На первом этапе определяется плановый коэффициент загрузки (К 3 . пл) оборотных средств следующим образом:
где ОбС ср.баз - средняя величина нормируемых оборотных средств в предыдущем периоде;
Вбаз - выручка от реализации в предыдущем периоде;
/то - темп изменения длительности оборота оборотных средств.
На втором этапе рассчитывается плановая величина нормируемых оборотных средств:
где / в -темп изменения выручки от реализации в плановом периоде,
К злл - коэффициент загрузки.
При коэффициентном методе в норматив предшествующего периода вносятся поправки на планируемое изменение объемов производства, снабжения, реализации продукции и на ускорение оборачиваемости. При этом все запасы и затраты организации делятся на две группы:
По каждой группе определяется планируемая величина оборотных средств с учетом темпов изменения объемов производства и темпов изменения продолжительности одного оборота оборотных средств. Затем определяется общая величина плановых оборотных средств, как сумма по двум группам. Расчеты норматива коэффициентным методом проводят в следующей последовательности.
1.Определение плановой величины оборотных средств по первой группе:
где / опр - темп изменения объема производства, %;
/т 0 - темп изменения длительности оборота оборотных средств, %.
2. Определение плановой величины оборотных средств по второй группе:
3. Определение общей плановой величины оборотных средств:
Аналитический и коэффициентный методы могут применяться в тех случаях, когда организация функционирует больше года, сформировала производственную программу, организовала производственный процесс и имеет статистические данные за прошлые годы.
Величина норматива не является постоянной. Размер собственных оборотных средств зависит от объема производства, условий снабжения и сбыта, ассортимента производимой продукции, применяемых форм расчетов и т.д. Следует отметить, что это один из наиболее изменчивых показателей текущей деятельности коммерческой организации.
Нормирование оборотных средств осуществляется в денежном выражении. В основу определения потребности в них положена смета затрат на производство продукции на планируемый период. При этом целесообразно брать данные четвертого квартала, в котором объем производства, как правило, наибольший в годовой программе.
Порядок нормирования методом прямого счета
На практике наиболее часто используют метод прямого счета, он является наиболее точным, обоснованным, но вместе с тем довольно трудоемким. Он основан на определении научно обоснованных норм запасов по отдельным статьям оборотных средств и норматива оборотных средств, т.е. стоимостного выражения запаса, который рассчитывается по каждой статье оборотных средств (частные нормативы) и по всем нормируемым оборотным средствам по организации в целом (совокупный норматив). Метод прямого счета является основным и наиболее распространенным и используемым в коммерческих организациях методом определения плановой потребности в оборотных средствах. При этом важно учесть, что нормируются только собственные оборотные средства коммерческой организации.
Нормирование оборотных средств в коммерческих организациях осуществляется с учетом специфических факторов хозяйствования, характерных и особенных для каждой производственной единицы. Учитывается потребность в средствах как на производственные, так и на непроизводственные нужды, перспективы развития соответствующего сегмента рынка, цели и задачи, стоящие перед хозяйствующим субъектом. Подобный подход обеспечивает взаимосвязь производственных и финансовых показателей, ответственность руководителей организации за результаты принимаемых решений.
Преимуществом этого метода является точность расчетов частных и совокупного нормативов. К частным нормативам относятся нормативы оборотных средств в производственных запасах, в незавершенном производстве, готовой продукции. Этот метод используется при организации нового предприятия и периодическом уточнении потребности в оборотных средствах действующего предприятия.
Общие нормативы собственных оборотных средств определяются в размере их минимальной потребности для образования запасов сырья, материалов, топлива, незавершенного производства, расходов будущих периодов, готовых изделий.
Для определения норматива принимаются во внимание средний однодневный расход нормируемых элементов в денежном выражении и норма запаса оборотных средств.
Норма запаса оборотных средств - это объем запаса по важнейшим товарно-материальным ценностям, необходимым предприятию для обеспечения нормальной, ритмичной работы. Нормы устанавливаются в днях или в процентах к определенной базе (в основном к производственной программе) и показывают длительность периода, обеспеченного данным видом запасов материальных ресурсов. Как правило, они устанавливаются на определенный период времени (квартал, год), но могут действовать и в течение более длительного периода. Нормы пересматриваются при кардинальных изменениях номенклатуры изделий, условий производства, снабжения и сбыта, изменения цен и других параметров.
Нормы устанавливаются раздельно по следующим элементам нормируемых оборотных средств:
На основании экономически обоснованно рассчитанной нормы определяется частный норматив оборотных средств, т.е. потребность в оборотных средствах, необходимых для создания нормируемых запасов по каждому виду оборотных средств.
Норматив оборотных средств - это минимальная плановая сумма денежных средств, постоянно необходимых компании для организации производственной деятельности и осуществления расчетов. В отличие от нормы запаса норматив оборотных средств устанавливается на конкретный период - на квартал, год. Расчет норматива осуществляется на основании сметы расходов, и поскольку последняя претерпевает периодические изменения, возникает необходимость корректировки нормативов. При этом следует учитывать и расходы, не предусмотренные сметой: материалы и запчасти для капитального ремонта, осуществляемого хозяйственным способом, топливо для жилищно-коммунального хозяйства, оплату налога на добавленную стоимость по всем закупкам сырья и других материальных ценностей для производственных целей.
При известной норме запаса норматив оборотных средств определяется как произведение однодневного расхода (себестоимости однодневного выпуска) и нормы в днях (или других относительных единицах) по соответствующему виду нормируемых активов. Однодневный расход может быть исчислен как частное от деления суммы по соответствующей статье оборотных средств из годовой сметы затрат на 90 (360) дней.
где Н - норматив по статье собственных оборотных средств (в рублях);
Р - однодневный расход товарно-материальных ценностей (в рублях);
Д - норма запаса (в днях).
Норматив представляет собой минимально необходимую сумму денежных средств, обеспечивающих формирование запасов в соответствии с рассчитанной нормой. Устанавливаемые нормативы оборотных средств учитывают потребности в средствах как для основной деятельности, так и для вспомогательных: подсобных хозяйств, капитального ремонта и т.п.
Совокупный норматив по коммерческой организации в целом рассчитывается путем суммирования частных по каждой статье нормируемых оборотных средств.
Метод прямого счета основан на расчете норм запасов и нормативов по каждому виду оборотных средств в отдельности.
Нормирование оборотных средств этим методом осуществляется в следующем порядке.
Источники покрытия прироста норматива оборотных средств
Увеличение совокупного норматива в планируемом году по сравнению с текущим годом означает рост потребности в оборотных средствах. В этом случае изыскиваются источники финансирования дополнительной потребности. Уменьшение норматива ведет к высвобождению части ресурсов организаций.
Минимальная достаточность оборотных средств организаций, обеспечиваемая нормированием, содействует укреплению платежно-расчетной дисциплины, создает экономические предпосылки устойчивого производства и реализации продукции, прочного финансового положения. Так как нормируются только собственные оборотные средства, источником покрытия возросшей потребности в собственных оборотных средствах (прироста норматива) являются устойчивые пассивы и собственные средства (чистая прибыль).
При этом в первую очередь как источник покрытия прироста норматива рассчитывается прирост устойчивых пассивов по сравнению с текущим годом, а все что не достает для покрытия прироста норматива - покрывается за счет собственных средств (чистой прибыли компании).
Для расчета величины прироста устойчивых пассивов размер устойчивых пассивов на планируемый год сравнивают с величиной устойчивых пассивов текущего года. Величина устойчивых пассивов определяется по каждому виду устойчивых пассивов.
В качестве источника покрытия возросшей потребности в собственных оборотных средствах принимается не общая сумма устойчивых пассивов, а только их прирост по сравнению с отчетным годом. Но сумма устойчивых пассивов на плановый год может и уменьшаться, тогда необходимо изыскивать дополнительные источники покрытия прироста норматива оборотных средств.
Одним из основных источников покрытия прироста собственных оборотных средств является прибыль как основная составляющая собственных средств организации. Величина собственных средств, направленных на пополнение нормируемых оборотных средств, определяется как разница между совокупным нормативом собственных оборотных средств и приростом устойчивых пассивов.
Методика нормирования по основным статьям оборотных средств
Статья «Сырье и материалы». Норматив по этой статье в целом по предприятию рассчитывается на основе определения средней нормы по всем видам потребляемого сырья и материалов, но сначала рассчитывается норма по каждому основному виду потребляемого сырья и материалов.
Норма запаса по отдельным видам сырья и материалов (Л/ мат)состоит:
Транспортный запас равен времени разрыва между датой оплаты счета и датой поступления сырья на предприятие. Транспортный запас необходим в тех случаях, когда при получении сырья от отдельных поставщиков платежные документы оплачиваются раньше, чем поступает груз. В этом случае предприятию нужны средства для обеспечения не только запасов на складе, но и в пути на время от даты оплаты платежного документа
Формирование и использование оборотных активов
до дня прибытия этих ценностей к покупателю (оплаченные материальные ценности, которые некоторое время находятся в пути). Когда поступление сырья и основных материалов совпадает со сроком оплаты или когда сырье и основные материалы прибывают раньше наступления сроков оплаты счетов - транспортный запас не устанавливается.
Запас на приемку, разгрузку сортировку и складирование поступающего сырья и материалов устанавливается исходя из технических норм на проведение каждой операции или путем хронометрирования указанных работ или определяется опытным путем. При этом следует предусматривать мероприятия, сокращающие длительность операций за счет механизации погрузочно-разгрузочных работ и возможного совмещения проводимых операций.
Текущий (складской ) запас является определяющим и необходимым для удовлетворения потребности предприятия в сырье и материалах на период времени между двумя смежными поставками, зависит от периодичности поставок, поэтому величина этого запаса определяется как 0,5 от интервала между двумя смежными поставками. Чем чаще поставки, тем меньше текущий запас. На предприятиях, где потребляется ограниченное число видов сырья и материалов и поступают они от одного или двух поставщиков, складской запас может устанавливаться в размере продолжительности одного интервала между двумя смежными поставками. Интервал между двумя смежными поставками для расчета текущего (складского) запаса можно определять сделать двумя способами:
Второй способ во втором подходе - метод средней взвешенной, когда:
где / - средний интервал между поставками;
Vi - объем поставки;
V - общий объем поставок;
/1 - интервал между двумя смежными поставками.
Гарантированный (страховой ) запас необходим на случай перебоя поставок и устанавливается в размере 50% текущего запаса.
Технологический запас создается тогда, когда сырье и материалы должны подвергаться обработке до передачи их в производство. Этот запас исчисляется исходя из установленных норм продолжительности тех или иных процессов или опытным путем. Даже если по условиям технологического процесса необходимо время на подготовку сырья и материалов к производству, технологический запас создается только тогда, когда продолжительность подготовки больше текущего (складского) запаса.
Общая норма запаса оборотных средств по каждому виду сырья и материалов определяется методом прямого счета путем суммирования путем выше перечисленных запасов.
Средняя норма запаса оборотных средств по статье «Сырье и материалы» определяется как средняя величина норм оборотных средств по каждому элементу, взвешенная на стоимость этих оборотных средств.
Норматив оборотных средств определяется по статье «Сырье и материалы» путем умножения средней нормы оборотных средств по статье «сырье и материалы» на однодневные расходы сырья и материалов в планируемом периоде.
Статья «Покупные полуфабрикаты и комплектующие изделия». Потребность в денежных средствах по этой статье, как правило, определяется методом прямого счета, так же как по статье «Сырье и основные материалы».
Статья «Специальная одежда и специальная обувь». Для определения потребности в денежных средствах для создания запасов специальной одежды и специальной обуви ведется расчет раздельно по спецодежде на складе и в эксплуатации методом прямого счета. По той части спецодежды, которая передана в эксплуатацию, при определении нормы учитывается время эксплуатации, комплектование рабочего места или обеспечение соответствующим набором конкретного специалиста и т.п. Учитываемая на складе спецодежда принимается в расчет по полной стоимости приобретения, переданная в эксплуатацию - за вычетом износа, т.е. по остаточной стоимости.
Статья «Запасные части». При определении потребности по запасным частям для ремонта, расчет норматива производится с учетом отраслевых особенностей организации. Для этой части производственных запасов возможно использование аналитического метода. При этом учитываются не только сложившиеся условия снабжения и средние остатки, но и взаимозаменяемость и унификация узлов и деталей, входящих в те или иные машины.
Статья «Топливо». Для определения потребности в денежных средствах по данной статье норма запаса оборотных средств определяется по всем видам топлива, используемого для технологических целей и для хозяйственных нужд организации (за исключением газа). Норма запаса рассчитывается методом прямого счета, аналогично расчету нормы запаса по статье «Сырье и основные материалы». Однако при определении стоимости однодневного расхода топлива необходимо из сметы затрат по данной статье исключить стоимость газа и прибавить расход топлива по непромышленным и вспомогательным хозяйствам, не учтенных в смете затрат на производство.
Статья «Тара». При определении потребности по различным видам тары необходимо учитывать, что норма запаса оборотных средств определяется разными методами в зависимости назначения тары, способа ее заготовки или изготовления. В связи с этим выделяют следующие виды тары: покупную, тару собственного производства, возвратную и инвентарную тару. В организациях, использующих для упаковки готовой продукции покупную тару, норма оборотных средств рассчитывается так же, как по статье «Сырье и материалы». По таре собственного производства, используемой для упаковки готовой продукции и включаемой в оптовую цену этой продукции, норма запаса равна времени с момента ее изготовления и передачи на склад до момента упаковки в нее готовой продукции. По возвратной таре, поступающей от поставщиков вместе с сырьем и материалами и подлежащей возврату после ее освобождения от со-держащегося в ней сырья и других материалов, норма запаса зависит от средней продолжительности одного оборота этой тары. Инвентарная тара используется для хранения сырья, материалов, деталей, полуфабрикатов на складах и у рабочих мест в цехах организации. Норматив оборотных средств по инвентарной таре не рассчитывается, так как в этом случае, как правило, она относится к основным фондам.
Статья Процесс производства должен протекать непрерывно, и это обеспечивается наличием постоянного задела, т.е. незаконченной продукции на разных стадиях ее обработки. Эта проблема и решается в процессе нормирования оборотных средств по статье «Незавершенное производство». По данной статье существует особый порядок определения потребности в оборотных средствах.
Определение потребности в оборотных средствах для формирования заделов незавершенного производства ведется исходя из себестоимости производства и нормы задела, зависящей от длительности производственного цикла.
Потребность в собственных оборотных средствах под незавершенное производство зависит от объема производства, степени нарастания затрат, длительности производственного цикла.
Норма запаса (задела) оборотных средств под незавершенное производство зависит от коэффициента нарастания затрат и продолжительности производственного цикла. Зависимость нормы от длительности производственного цикла учитывается коэффициентом нарастания затрат, который является показателем ритмичности производства.
При известном коэффициенте нарастания затрат и длительности производственного цикла норма запаса
(задела
) оборотных средств под незавершенное производство (ГМнзп) исчисляется по каждому виду производства как произведение продолжительности производственного цикла и коэффициента нарастания затрат:
где Кнэ - коэффициент нарастания затрат;
Т
Специфика производства накладывает свой отпечаток на процесс формирования затрат. По стадиям цикла затраты могут нарастать равномерно или неравномерно, скачкообразно, поэтому коэффициент нарастания затрат рассчитывается разными методами в зависимости от характера нарастания затрат.
Нарастание затрат может быть равномерным и неравномерным (замедленным и ускоренным). В случае равномерного нарастания затрат на производство коэффициент (Кнз) можно определить как дробь, в числителе которой сумма затрат первого дня и половины всех последующих, а в знаменателе - сумма всех затрат (по производственной себестоимости):
где Зп - первоначальные затраты (если нет определенных данных, то они составляют
50% затрат на сырье и материалы);
Зо - остальные затраты.
Если затраты возрастают не равномерно, то коэффициент нарастания затрат (Кнз) рассчитывается по формуле
где З ь 3 2 , 3„ - затраты каждого дня производственного цикла;
3 - сумма всех затрат;
Т - продолжительность производственного цикла.
Производственным циклом называется ряд производственных процессов, выполняемых при изготовлении продукции. Продолжительность производственного цикла (Т) определяется на основании плановых данных по объему производства и загрузки производственных мощностей и измеряется временем от первой технологической операции до полного изготовления изделия и его приемки в установленном порядке на склад готовой продукции.
Средняя норма запаса (задела ) по статье «Незавершенное производство» определяется как средневзвешенная с учетом удельного веса затрат на производство каждого изделия в общем объеме затрат на производство.
Норматив оборотных средств под незавершенное производство {Н нзп) определяется умножением исчисленной нормы задела (запаса) под незавершенное производство на плановые однодневные затраты по себестоимости валовой продукции:
Формирование и использование оборотных активов
где С вал - производственная себестоимость валовой продукции;
N нэп - норма задела оборотных средств под незавершенное производство.
Статья «Расходы будущих периодов». При определении потребности в оборотных средствах по статье «Расходы будущих периодов» норматив оборотных средств исчисляется исходя из сложившейся величины этих расходов на начало планируемого периода, увеличенной на сумму расходов будущих периодов, которая предусматривается в планируемом году, и уменьшения на сумму расходов, включаемых в себестоимость продукции из произведенных расходов будущих периодов по плановой смете на тот же период.
где Н рбп - норматив оборотных средств на планируемый год (за вычетом кредитов банка);
Р н - средства, вложенные в расходы будущих периодов на начало планируемого года (за вычетом кредитов банка);
Р п - расходы будущих периодов планируемого года;
Р с - расходы будущих периодов, включаемых в себестоимость продукции в планируемом году.
Статья «Готовая продукция на складе». При расчете нормы оборотных средств по статье «Готовая продукция на складе», время для формирования складских запасов готовой продукции и по отгруженным товарам (расчетные документы по которым не переданы в обслуживающий фирму банк) учитывается раздельно. Величина складского запаса определяется временем, необходимым для накопления партии отгрузки (транзитной нормы), подбора партии по ассортименту и заказам, упаковки и маркировки, доставки до станции отправления и отгрузки. Норму запаса по готовой продукции будет определять время на выполнение всех этих операций. Расчет средней нормы по готовой продукции на складе включает определение средней ее величины по готовой продукции в целом по организации с учетом удельного веса стоимости отдельных видов продукции в общем объеме готовой продукции.
где Туп - время на упаковку продукции;
7~подб - время на подборку по ассортименту и накопление до размера партии;
Т тр - время на погрузку и транспортировку;
Где - время на оформление и сдачу документов в банк.
4.6. Финансовые показатели эффективности использования оборотных средств
Норматив оборотных средств по статье «Готовая продукция» (Н гп) определяется умножением однодневного выпуска по производственной себестоимости на величину установленной нормы по данной статье.
где С произ - производственная себестоимость товарной продукции;
Л/ гп - норма запаса оборотных средств под готовую продукцию на складе.
Каждое предприятие стремится увеличить эффективность использования своего капитала. От этого зависит прибыльность организации, ее рыночная стоимость и стабильное развитие в будущем. Именно по этой причине соответствующие службы каждого предприятия неустанно проводят аналитические исследования различных экономических показателей. Это позволяет оценить эффективность работы организации.
Одним из важных вопросов при проведении исследования является оценка производится по установленной методике. Как производится контроль этой части активов предприятия, будет рассмотрено далее.
Определить потребность оборотных средств позволяет определенная методика, которая активно применяется аналитической службой практически каждого современного предприятия. Это необходимо в силу определенных причин.
Капитал, который принимает участие в обороте, применяется для организации технологических циклов. Он полностью потребляется в течение одного производственного периода и меняет свою форму. Сначала финансовые ресурсы направляются на проведение различных технологических операций. Далее получается готовая продукция, которая поступает в продажу. После ее реализации организация получает прибыль.
Иными словами, оборотные активы полностью потребляются в течение одного цикла. Именно по этой причине их называют оборотными. Чем быстрее эти ресурсы превращаются снова в деньги, тем больше прибыли имеет предприятие. Если таких средств накапливается на предприятии больше, чем нужно, капитал эксплуатируется неэффективно. При недостатке оборотных активов появляются сбои технологии производства, простои техники. Это также негативное явление.
Предприятия в оборотных средствах позволяет оптимизировать количество финансовых ресурсов. В этом случае скорость протекания одного производственного цикла будет оптимальной. Предприятие сможет получить максимальную прибыль от использования своих имеющихся ресурсов.
В состав оборотного капитала входят запасы, готовая продукция, незавершенное производство, наличные средства в кассе, а также кредитные средства, которые были предоставлены покупателям. Перечисленные статьи баланса могут формироваться как из собственных, так и заемных источников финансирования.
Именно структурное рассмотрение активов в обороте позволяет принять решение о мероприятиях по улучшению ситуации на производстве. Также следует учесть, что применение собственных источников финансирования стоит дешевле для организации. Однако гармоничное расширение на практике невозможно без привлечения заемного оборотного капитала.
Для каждой организации производится с учетом особенностей его функционирования. На показатель количества ресурсов для проведения технологического цикла влияет его длительность, рынка, условий кредиторской и дебиторской задолженности.
Одним из эффективных методов определения потребности в активах для проведения производственной деятельности является нормирование. Это оптимальное количество каждой статьи активов в обороте, которое способно обеспечить непрерывный выпуск готовой продукции, выполнения плана изготовления и продажи.
Каждое предприятие функционирует в особенных условиях. Установленное количество оборотных ресурсов для одного предприятия может не подойти иной организации. Поэтому при выборе нормативных значений всех статей учитывают особенности работы компании в рамках определенной отрасли. Сравнивают несколько конкурирующих предприятий.
Существует несколько способов определения потребности предприятия в оборотных средствах. Аналитиками применяется один из следующих способов. Первая методика называется коэффициентным подходом. Этот способ предполагает делить существующие оборотные ресурсы по степени их изменения под влиянием объема производства. На основе этой информации принимается решение о необходимости увеличения или уменьшения количества средств в обороте.
Второй подход называется аналитическим методом. Он учитывает величину фактических средних остатков средств по каждой статье. При этом во внимание также берется темп роста производства.
Третий подход называется прямым счетом. Он предполагает точное определение норм для каждой статьи активов в обороте. В четвертую категорию входят все иные подходы. Это может быть, например, графический метод, экспертные оценки и т. д.
Именно нормирование является одним из самых популярных способов определения потребности технологического цикла в финансовых ресурсах. В процессе расчетов определяется минимальное количество средств, которое необходимо для каждой производственной операции для ее бесперебойного протекания.
Сначала определяются необходимое количество ресурсов для каждого отдельного элемента оборотных активов. Оценивается, как быстро расходуется тот или иной ресурс, а также каковы его реальные запасы на предприятии. Далее находится совокупная потребность предприятия в финансовых средствах. Для этого аналитическая служба производит простой расчет. Помогает определить потребность в оборотных средствах формула: ОН = Рд*НЗ = О/Т*НЗ, где ОН - норматив для определенной статьи оборотных средств, Рд - расход за день собственных средств для финансирования оборота по отдельной статье, О - расход средств за определенный период, Т - длительность периода исследования, НЗ - норма запаса по конкретному элементу.
После определения норм для каждой отдельной статьи, их суммируют. Это позволяет определить совокупную потребность организации в финансовых источниках для финансирования производственной деятельности.
Можно рассчитать различными методами. Одним из популярных подходов является аналитический подход. Этот вариант расчета подойдет тем организациям, которые в будущем не планируют проводить масштабные изменения в своей работе.
Представленный подход позволяет определить нормы в укрупненном виде. При этом учитывается темп прироста производства в будущем периоде и существующие потребности в финансовых ресурсах в прошлом. Корректировка производится под воздействием изменения планового объема выпускаемой продукции.
Аналитический метод позволяет рассчитать требуемое количество оборотных средств. Определение потребности в оборотных средствах можно рассмотреть на примере. Предприятие выпускало в прошлом году продукцию по себестоимости 530 тыс. руб. Фактические остатки на начало рассматриваемого периода составили: I квартал - 34 тыс. руб., II квартал - 20 тыс. руб., III квартал - 22 тыс. руб., IV квартал - 28 тыс. руб. Планируется что этот показатель на начало следующего года составит 30 тыс. руб. Выпуск продукции увеличится. Себестоимость реализации составит, согласно плану, 750 тыс. руб.
Аналитический метод предполагает определенный расчет. Определяется средний остаток оборотных ресурсов:
Ос = (0,5*34 + 20 + 22 + 28 + 0,5*30) /(5-1) = 25,5 тыс. руб.
Однодневный выпуск по факту составляет: 530/360 = 1,47 тыс. руб.
Норма запасов в прошлом году рассчитывается в днях: 25,5/1,47 = 17,34 дней
В плановом периоде компания будет выпускать ежедневно продукцию на сумму: 750/360 = 2,08 тыс. руб.
По аналогии с прошлым годом норма оборотных ресурсов в плановом периоде составит: 17,34*2,08 = 36,07 тыс. руб.
По представленному выше методу не всегда возможно. Его нельзя применить в процессе планирования ненормируемых ресурсов в обороте. К таковым относится дебиторская задолженность, финансовые вложения и деньги в кассе.
Представленная методика позволяет определить количество оборотных активов в плановом периоде, учтя один важный нюанс. Это коэффициент регрессии. Он характеризуется зависимостью количества оборотных средств от изменения объема производства.
Определение потребности в оборотных средствах корпорации, предприятия может быть выполнено путем расчета регрессионного метода. Для этого применяется определенная формула: ПО = ОС + Кр*СП, где ПО - плановая потребность предприятия в оборотных ресурсах, ОС - количество оборотных средств, которое не зависит от объема производства, Кр - коэффициент регрессии (показывает, как сильно изменяется количество активов в обороте при увеличении или уменьшении выпуска продукции), СП - себестоимость продукции.
Расчет также производится для каждой статьи оборотных активов отдельно. Это позволяет учесть их специфику, выявить пути улучшения использования финансовых ресурсов предприятием. После этого полученные величины суммируют.
Следует учесть, что для проведения расчета норм для запасов для расчетов применяют показатель себестоимости готовой продукции. Для расчета этого показателя при исследовании дебиторской задолженности, финансовых вложений применяется показатель выручки от реализации.
Представленные выше методики позволяют рассчитать необходимое количество оборотных средств. Определение потребности в оборотных средствах для каждого случая проводится при помощи определенной методики. Для текущего планирования следует применять подход прямого счета или аналитический способ. Коэффициентный метод подойдет для перспективного планирования.
В разрезе потребности в финансовых ресурсах для каждого элемента наиболее подробную картину представляет Однако этот подход характеризуется достаточно большой сложностью.
Расчетно-аналитический подход поможет выявить внутренние резервы. Они помогут предприятию максимально увеличить эффективность использования собственных средств. Однако этот подход, как и метод коэффициентов, не позволяет охватить особенности работы организации. Поэтому в зависимости от целей анализа необходимо подбирать подходящий метод расчета.
В процессе проведения финансового анализа из поля зрения не должны быть упущены оборотные средства. Определение потребности в оборотных средствах является важной частью исследования финансовой деятельности компании. Выявление потребности в оборотных средствах позволяет оптимизировать структуру капитала.
При обнаружении больших излишков финансовых ресурсов в обороте необходимо предпринять меры по их уменьшению. Особого внимания заслуживает дебиторская задолженность и запасы. Для некоторых организаций остается актуальным улучшение самой процедуры нормирования. В этом случае финансовые ресурсы будут расходоваться обдуманно и целесообразно.
Для повышения эффективности финансирования оборота в некоторых случаях необходимо провести модернизацию складского оборудования, организации снабжения и прочих направлений.
Рассмотрев особенности расчета потребности в оборотных средствах, а также важность проведения подобного исследования, можно правильно оценить количество финансовых ресурсов предприятия, которые направлены для проведения технологических циклов.
